L 177 - 2012-13 - Bilag 5: 2. udkast til betænkning

Forslag til lov om ændring af lov om finansiel virksomhed og forskellige andrelove som følge af forslag til lov om investeringsforeninger m.v.(Konsekvensrettelser i lyset af lov om investeringsforeninger m.v.)[af erhvervs- og vækstministeren (Annette Vilhelmsen)]1. ÆndringsforslagErhvervs- og vækstministeren har stillet 14 ændringsfor-slag til lovforslaget.2. UdvalgsarbejdetLovforslaget blev fremsat den 1. marts 2013 og var til 1.behandling den 15. marts 2013. Lovforslaget blev efter 1.behandling henvist til behandling i Erhvervs-, Vækst- ogEksportudvalget.Lovforslaget blev 1. behandlet sammen med lovforslagnr. L 176.MøderUdvalget har behandlet lovforslaget i <> møder.HøringEt udkast til lovforslaget har inden fremsættelsen væretsendt i høring, og erhvervs- og vækstministeren sendte den12. december 2012 dette udkast til udvalget, jf. ERU alm.del – bilag 87. Den 1. marts 2013 sendte erhvervs- ogvækstministeren de fælles for L 176 og L 177 indkomne hø-ringssvar og et notat herom til udvalget.Skriftlige henvendelserUdvalget har i forbindelse med udvalgsarbejdet modtaget1 skriftlig henvendelse fra Finansrådet.Erhvervs- og vækstministeren har overfor udvalget kom-menteret henvendelsen.SpørgsmålUdvalget har stillet 1 spørgsmål til erhvervs- og vækstmi-nisteren til skriftlig besvarelse, som denne har besvaret.3. Indstillinger [og politiske bemærkninger]<>Inuit Ataqatigiit, Siumut, Sambandsflokkurin ogJavnaðarflokkurin var på tidspunktet for betænkningens af-givelse ikke repræsenteret med medlemmer i udvalget oghavde dermed ikke adgang til at komme med indstillingereller politiske udtalelser i betænkningen.En oversigt over Folketingets sammensætning er optrykti betænkningen. Der gøres opmærksom på, at et flertal elleret mindretal i udvalget ikke altid vil afspejle et flertal/mindretal ved afstemning i Folketingssalen.4. Ændringsforslag med bemærkningerÆndringsforslagAferhvervs- og vækstministeren,tiltrådt af <>:Til § 11)Den under nr. 1 foreslåede ændring af fodnoten til lo-vens titel affattes således:I fodnoten til lovens titel udgår »dele af Rådets direktiv85/611/EØF af 20. december 1985 (UCITS-direktivet), EF-Tidende 1986 nr. L 375, s. 3,« og »Europa-Parlamentets og

Rådets direktiv 2001/107/EF af 21. januar 2002 (tjenestey-derdirektivet), EF-Tidende 2002 nr. L 41, s. 20,« og efter»dele af Europa-Parlamentets og Rådets direktiv2007/64/EF af 13. november 2007 om betalingstjenester idet indre marked og om ændring af direktiv 97/7/EF,2002/65/EF, 2005/60/EF og 2006/48/EF og om ophævelseaf direktiv 97/5/EF (betalingstjenestedirektivet), EU-Tiden-de 2007, nr. L 319, side 1,« indsættes: »dele af Europa-Par-lamentets og Rådets direktiv 2009/65/EF af 13. juli 2009 omsamordning af love og administrative bestemmelser om vis-se institutter for kollektiv investering i værdipapirer (inve-steringsinstitutter) (UCITS-direktivet), EU-Tidende 2009 nr.L 302, s. 32-96,« og efter »dele af Europa-Parlamentets ogRådets direktiv 2009/111/EF af 16. september 2009 om æn-dring af direktiv 2006/48/EF, 2006/49/EF og 2007/64/EF forså vidt angår banker tilsluttet centralorganer, visse kompo-nenter i egenkapitalen, store engagementer, tilsynsordningerog krisestyring (CRD II), EU-Tidende 2009, nr. L 302, side97,« indsættes: »dele af Kommissionens direktiv2010/43/EU af 1. juli 2010 om gennemførelse af Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2009/65/EF for så vidt an-går organisatoriske krav, interessekonflikter, god forret-ningsskik, risikostyring og indholdet af aftalen mellem endepositar og et administrationsselskab, EU-Tidende nr. L176 s. 42–61,« og efter »og om ophævelse af Kommissio-nens afgørelse 2009/77/EF, EU-Tidende 2010, nr. L 331, si-de 84« indsættes: »dele af Kommissionens forordning (EU)nr. 584/2010 af 1. juli 2010 om gennemførelse af Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2009/65/EF for så vidt an-går form og indhold af standardmodellen til anmeldelses-skrivelse og erklæring om investeringsinstituttet, brug afelektronisk kommunikation mellem kompetente myndighe-der i forbindelse med anmeldelser og procedurer ved kon-troller og undersøgelser på stedet samt udveksling af oplys-ninger mellem kompetente myndigheder, EU-Tidende nr. L176 side 16–27.«.[Korrektion]2)I den under nr. 6 foreslåede affattelse af§ 52ændres »§2, stk. 1, nr. 12« til: »§ 2, nr. 11«[Korrektion]3)I den under nr. 11 foreslåede affattelse af § 98, stk. 1,1. pkt. ændres »UCITS« til: »UCITS ogkapitalforeninger«.[Udvidelse af anvendelsesområdet]4)Den under nr. 12 foreslåede ændring affattes således:»I § 98, stk. 2, ændres »specialforeninger,hedgeforeninger, godkendte fåmandsforeninger, professio-nelle foreninger, ikkegodkendte fåmandsforeninger, investo-rer i andre kollektive investeringsordninger, jf. § 195 i lovom investeringsforeninger m.v.« til: »kapitalforeninger« «.[Udvidelse af anvendelsesområdet]5)Efter nr. 41 indsættes som nyt nummer:»01.I§ 157ændres » danske UCITS, specialforeninger, få-mandsforeninger og professionelle foreninger samt investe-

ringsinstitutter, der er UCITS.« til: »UCITS og kapitalfor-eninger, der opfylder betingelserne i § 162, stk. 1, nr. 8.«[Konsekvensrettelse]6)Efter nr. 54 indsættes som nye numre:»02.I§ 373, stk. 1,ændres »§ 102, stk. 2, 1. pkt., og stk. 3,«til: »§ 102, stk. 2 og 3,«.«[Konsekvensrettelse]Til § 27)Efter nr. 6 indsættes som nye numre:»01.I§ 66 a, stk. 8,ændres »stk. 6, nr. 17« til: »stk. 6, nr.18«.02.I§ 66 a, stk. 10,ændres »stk. 6, nr. 7« til: »stk. 6, nr. 8«.03.I§ 66 a, stk. 11 og 12,ændres »stk. 6, nr. 18« til: »stk. 6,nr. 19«.«[Konsekvensrettelse]Til § 38)Efter nr. 1 indsættes som nye numre:»01.I§ 84 a, stk. 10,ændres »stk. 6, nr. 7« til: »stk. 6, nr.8«.02.I§ 84 a, stk. 11 og 12,ændres »stk. 6, nr. 18« til: »stk. 6,nr. 19«.03.I§ 87, stk. 6,ændres »§ 84 a, stk. 6, nr. 14 og 18« til: »§84 a, stk. 6, nr. 15 og 19«.«[Konsekvensrettelse]Til § 49)Efter nr. 1 indsættes som nye numre:»01.I§ 34 a, stk. 4,ændres »stk. 3, nr. 9« til: »stk. 3, nr.10«.02.I§ 34 a, stk. 5,ændres »stk. 3, nr. 1-7« til: »stk. 3, nr.2-8«.03.I § 34 a, stk. 6, ændres »stk. 3, nr. 8 og 9« til: »stk. 3, nr.9 og 10«.«[Konsekvensrettelse]10)I den under nr. 2 foreslåede § 34 c ophæves»stk. 3,10. pkt.«[Korrektion]Til § 511)Før nr. 1 indsættes som nyt nummer:»01.I§ 199, stk. 6,ændres »§ 210, stk. 6, nr. 13 og 17« til:»§ 210, stk. 6, 14 og 18«.«

[Konsekvensrettelse]12)Efter nr. 1 indsættes som nye numre:»01.I§ 210, stk. 8,ændres »stk. 6, nr. 16« til: »stk. 6, nr.17«.02.I§ 210, stk. 10,ændres »stk. 6, nr. 7« til: »stk. 6, nr. 8«.03.I§ 210, stk. 11 og 12,ændres »stk. 6, nr. 17« til: »stk. 6,nr. 18«.«[Konsekvensrettelse]Til § 1313)Istk. 1ændres »fortsætte med at administrere disseforeninger indtil den 21. juli 2014, uanset om foreningernehar« til: »fortsætte med at administrere disse foreninger m.v.indtil den 21. juli 2014, uanset om foreningerne m.v. har«.[Præcisering]14)Istk. 2, 1. pkt.,ændres »§ 1, nr. 42« til: »§ 1, nr. 41«.[Korrektion]BemærkningerTil nr. 1Det foreslås at justere fodnoten til lovens titel, således atdet fremgår, at lovforslaget medtager dele af Kommissio-nens forordning (EU) nr. 584/2010 af 1. juli 2010 om gen-nemførelse af Europa-Parlamentets og Rådets direktiv2009/65/EF for så vidt angår form og indhold af standard-modellen til anmeldelsesskrivelse og erklæring om investe-ringsinstituttet, brug af elektronisk kommunikation mellemkompetente myndigheder i forbindelse med anmeldelser ogprocedurer ved kontroller og undersøgelser på stedet samtudveksling af oplysninger mellem kompetente myndigheder.Derved præciseres det, at der ikke er tale om en gennemfø-relse af forordningen, der gælder direkte.Til nr. 2Der foreslås en præcisering af en lovhenvisning i § 52 ilov om finansiel virksomhed.Til nr. 3Det foreslås at ændre § 98, stk. 1, 1. pkt., i lov om finan-siel virksomhed, således at investorer i kapitalforeninger,der administreres af et investeringsforvaltningsselskab, derogså har fået tilladelse til at administrere alternative investe-ringsfonde efter lov om forvaltere af alternative investe-ringsfonde m.v., får mulighed for at deltage i selskabets in-vestorforum. Dermed kan de være med til at vælge én inve-storrepræsentant til investeringsforvaltningsselskabets be-styrelse på samme måde som investorerne i danske og uden-landske UCITS, som selskabet administrerer. Baggrundenfor forslaget er, at investorerne i specialforeninger, hedge-foreninger, godkendte fåmandsforeninger, professionelleforeninger, ikkegodkendte fåmandsforeninger og investoreri andre kollektive investeringsordninger, jf. § 195 i lov ominvesteringsforeninger m.v. har denne mulighed efter den

nuværende bestemmelse. Som følge af forslag til lov omforvaltere af alternative investeringsfonde m.v. (L 175)fremsat den 1. marts 2013 udgår specialforeninger m.v. aflov om investeringsforeninger m.v. Disse foreninger m.v.skal ændre status til kapitalforeninger eller ophøre. I forholdtil investeringsforvaltningsselskabernes investorfora, bliverinvestorerne i de nuværende specialforeninger m.v. såledesstillet, som de er efter den gældende lov, selv om admini-stration af specialforeninger m.v. udgår af såvel lov om in-vesteringsforeninger m.v. som lov om finansiel virksomhed.De bliver også ligestillet med investorerne i danske UCITS.Til nr. 4Investeringsforvaltningsselskaber skal i henhold til dennuværende § 98 i lov om finansiel virksomhed etablere in-vestorfora, hvor investorerne i de administrerede enheder oginvestorer, der har indgået en aftale om skønsmæssig porte-føljepleje, kan være med til at vælge ét bestyrelsesmedlem iselskabets bestyrelse. Efter § 98, stk. 2, i lov om finansielvirksomhed kan vedtægterne bestemme, at investorernestemmer efter deres relative andel af den administrerede for-mue, eller at hver investor har én stemme uanset det investe-rede beløb. Hvis investeringsforvaltningsselskabets vedtæg-ter fastsætter, at investorerne stemmer efter deres relativeandel af formuen, medfører forslaget, at kapitalforeningersformue indgår i investeringsforvaltningsselskabets bereg-ningsgrundlag. Dermed bliver investorer i kapitalforeningerligestillet med investorerne i UCITS.Til nr. 5Der er tale om en konsekvensrettelse som følge af, at spe-cialforeninger m.v. ikke længere er omfattet af lov om inve-steringsforeninger m.v. Med forslaget får fondsmæglersel-skaber, der ikke har tilladelse til at handle for egen regning,og investeringsforvaltningsselskaber mulighed for at placerederes basiskapital i andele i kapitalforeninger, der opfylderbetingelserne i forslagets nr. 42 til ændring af § 162, stk. 1,nr. 8, der fastsætter de betingelser en kapitalforening skalopfylde for, at et forsikringsselskab eller en pensionskassekan investere i foreningens andele. Det svarer til, at forsik-ringsselskaber og pensionskasser efter den gældende § 162,stk. 1, nr. 8, på visse betingelser kan investere i andele i spe-cialforeninger, godkendte fåmandsforeninger og professio-nelle foreninger. Endvidere udgår »samt investeringsinstitut-ter, der er UCITS«, af § 157 i lov om finansiel virksomhed.Forslaget er en redaktionel ændring, idet »UCITS« omfatterdanske og udenlandske UCITS.Til nr. 6Der er med forslaget til ændring af § 373, stk. 1, i lov omfinansiel virksomhed tale om en konsekvensrettelse som føl-ge af, at § 102, stk. 2, i lov om finansiel virksomhed medforslaget kun kommer til at indeholde ét punktum.Til nr. 7Der er med forslaget til ændring af § 66 a, stk. 8, i lov omtilsyn med firmapensionskasser tale om en konsekvensrettel-se som følge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt

nr. 1 i § 66 a, stk. 6, i lov om tilsyn med firmapensionskas-ser.Der er med forslaget til ændring af § 66 a, stk. 10, i lovom tilsyn med firmapensionskasser tale om en konsekvens-rettelse som følge af, at der med forslaget foreslås indsat etnyt nr. 1 i § 66 a, stk. 6, i lov om tilsyn med firmapensions-kasser.Der er med forslaget til ændring af § 66 a, stk. 11 og 12, ilov om tilsyn med firmapensionskasser tale om en konse-kvensrettelse som følge af, at der med forslaget foreslås ind-sat et nyt nr. 1 i § 66 a, stk. 6, i lov om tilsyn med firmapen-sionskasser.Til nr. 8Der er med forslaget til ændring af § 84 a, stk. 10, i lovom værdipapirhandel m.v. tale om en konsekvensrettelsesom følge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1i § 84 a, stk. 6, i lov om værdipapirhandel m.v.Der er med forslaget til ændring af § 84 a, stk. 11 og 12, ilov om værdipapirhandel m.v. tale om en konsekvensrettelsesom følge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1i § 84 a, stk. 6, i lov om værdipapirhandel m.v.Der er med forslaget til ændring af § 87, stk. 6, i lov omværdipapirhandel m.v. tale om en konsekvensrettelse somfølge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1 i §84 a, stk. 6, i lov om værdipapirhandel m.v.Til nr. 9Der er med forslaget til ændring af § 34 a, stk. 4, i lov omforebyggende foranstaltninger mod hvidvask af udbytte ogfinansiering af terrorisme tale om en konsekvensrettelse somfølge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1 i §34 a, stk. 3, i lov om forebyggende foranstaltninger modhvidvask af udbytte og finansiering af terrorisme.Der er med forslaget til ændring af § 34 a, stk. 5, i lov omforebyggende foranstaltninger mod hvidvask af udbytte ogfinansiering af terrorisme tale om en konsekvensrettelse somfølge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1 i §34 a, stk. 3, i lov om forebyggende foranstaltninger modhvidvask af udbytte og finansiering af terrorisme.Der er med forslaget til ændring af § 34 a, stk. 6, i lov omforebyggende foranstaltninger mod hvidvask af udbytte ogfinansiering af terrorisme tale om en konsekvensrettelse som

følge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1 i §34 a, stk. 3, i lov om forebyggende foranstaltninger modhvidvask af udbytte og finansiering af terrorisme.Til nr. 10Der er med forslaget tale om en ophævelse af § 34 c, stk.3, 10. pkt., i lov om forebyggende foranstaltninger modhvidvask af udbytte og finansiering af terrorisme som følgeaf, at indholdet af § 34 c, stk. 3, pkt. 7 og 10 er ens.Til nr. 11Der er med forslaget til ændring af § 199, stk. 6, i lov ominvesteringsforeninger m.v. tale om en konsekvensrettelsesom følge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1i § 210, stk. 6, i lov om investeringsforeninger m.v.Til nr. 12Der er med forslaget til ændring af § 210, stk. 8, i lov ominvesteringsforeninger m.v. tale om en konsekvensrettelsesom følge af, at der med forslaget foreslås indsat et nyt nr. 1i § 210, stk. 6, i lov om investeringsforeninger m.v.Der er med forslaget til ændring af § 210, stk. 10, i lovom investeringsforeninger m.v. tale om en konsekvensrettel-se som følge af, at der med forslaget foreslås indsat et nytnr. 1 i § 210, stk. 6, i lov om investeringsforeninger m.v.Der er med forslaget til ændring af § 210, stk. 11 og 12, ilov om investeringsforeninger m.v. tale om en konsekvens-rettelse som følge af, at der med forslaget foreslås indsat etnyt nr. 1 i § 210, stk. 6, i lov om investeringsforeninger m.v.Til nr. 13Der er med forslaget til ændring af den foreslåede § 11,stk. 1, tale om en præcisering, da den foreslåede bestemmel-se både drejer sig om administration af diverse foreningerog om administration af »andre kollektive investeringsord-ninger«.Til nr. 14Der er med forslaget til ændring af § 11, stk. 2, 1. pkt.,tale om en korrektion, da § 141, stk. 1, i lov om finansielvirksomhed ikke ved lovforslaget ændres i § 1, nr. 42, menved § 1, nr. 41.

Benny Engelbrecht (S) Julie Skovsby (S) Jan Johansen (S) Mette Reissmann (S) Karin Gaardsted (S)fmd.Trine Bramsen (S) Simon Kollerup (S) Andreas Steenberg (RV) Nadeem Farooq (RV) Lone Loklindt (RV) Uffe Elbæk (RV)Karina Lorentzen Dehnhardt (SF) Steen Gade (SF) Frank Aaen (EL) Henning Hyllested (EL) Kim Andersen (V)Michael Aastrup Jensen (V) Anne-Mette Winther Christiansen (V)nfmd.Preben Bang Henriksen (V)Torsten Schack Pedersen (V) Mads Rørvig (V) Hans Christian Schmidt (V) Hans Christian Thoning (V)Hans Kristian Skibby (DF) Dennis Flydtkjær (DF) Mette Hjermind Dencker (DF) Kim Christiansen (DF) Mette Bock (LA)Brian Mikkelsen (KF)